Modelo 720 y 721: declarar bienes en el extranjero desde España

Si eres residente fiscal en Mallorca y tienes cuentas, carteras de valores o una vivienda en el extranjero, el Modelo 720 te afecta directamente. La declaración no supone pagar ningún impuesto, es solo una obligación de información ante la Agencia Tributaria. Desde el ejercicio fiscal 2023, las criptomonedas se declaran en un formulario propio, el Modelo 721. Este artículo explica a partir de qué importes debes declarar, cuándo hace falta una declaración complementaria y por qué las sanciones que antes daban tanto miedo ya no existen en esa forma. Si no tienes claro si eres residente fiscal, consulta primero la guía sobre la residencia fiscal en Mallorca.

¿Qué es el Modelo 720?

El Modelo 720 es una declaración informativa anual con la que los contribuyentes residentes en España informan a la Agencia Tributaria de su patrimonio en el extranjero. No conlleva el pago de ningún impuesto. Estás obligado a declarar cuando tus cuentas, valores o inmuebles en el extranjero superan, a 31 de diciembre, los 50.000 euros en alguna de las tres categorías.

Es importante no confundirlo: el Modelo 720 es una declaración informativa, no una liquidación. El impuesto sobre tu patrimonio va por otra vía, el impuesto sobre el patrimonio en Baleares, y los rendimientos que genere tributan en el IRPF. Todos los formularios, plazos y el procedimiento de presentación están en la página oficial de la Agencia Tributaria sobre el Modelo 720.

Las tres categorías y el umbral de 50.000 euros

Detrás de un único formulario hay tres obligaciones de declaración separadas. Cada una se comprueba por su cuenta:

• Cuentas en entidades financieras en el extranjero: cuentas corrientes, cuentas de ahorro, depósitos a plazo. Además del saldo a 31 de diciembre, también cuenta el saldo medio del último trimestre.
• Valores, derechos, seguros y rentas en el extranjero: carteras de valores, fondos, acciones, seguros de vida con valor de rescate, productos de jubilación privados.
• Inmuebles y derechos sobre inmuebles en el extranjero: una vivienda en tu país de origen, pero también el usufructo o la copropiedad.

Los 50.000 euros se aplican por categoría, no en conjunto. Una cartera de valores de 60.000 euros en el extranjero genera la obligación de declarar, aunque no tengas nada más fuera de España. Al contrario, si en cada categoría te quedas por debajo del umbral, no tienes que declarar nada, aunque la suma de todas supere los 50.000 euros. Los rendimientos de esa cartera tributan en España por el IRPF, igual que cualquier otro rendimiento del capital mobiliario obtenido en el extranjero.

Modelo 721: las criptomonedas van en un formulario propio

Las criptomonedas no entran en el Modelo 720. Para ellas rige desde la Orden HFP/886/2023 el Modelo 721, aplicado por primera vez al ejercicio fiscal 2023. El umbral también es de 50.000 euros, calculado sobre el valor conjunto de todas las monedas a 31 de diciembre.

Lo decisivo es quién custodia las claves privadas. Solo están obligados a declarar los saldos que un proveedor en el extranjero guarda por ti, normalmente un exchange o un custodio fuera de España. Las plataformas con sede en España ya informan por su cuenta a la administración tributaria.

¿Tengo que declarar mi hardware wallet en el Modelo 721?

No. Si guardas tú mismo las claves privadas, no hay obligación de declarar. La Agencia Tributaria aclara en sus respuestas sobre el Modelo 721 que no importa si se trata de un hot wallet o un cold wallet, sino únicamente si la custodia está en manos de un tercero.

Plazos y cuándo tienes que volver a declarar

Ambas declaraciones comparten el mismo plazo: del 1 de enero al 31 de marzo del año siguiente a la fecha de referencia. Para el ejercicio 2026, el último día para presentarla es el 31 de marzo de 2027. Se presenta exclusivamente por vía electrónica a través de la Sede Electrónica, en la práctica con certificado digital o Cl@ve.

Después de la primera declaración, todo se relaja bastante. Solo hace falta volver a declarar si se da uno de estos casos:

1. El valor de una categoría ha aumentado más de 20.000 euros respecto a la última declaración presentada.
2. Has dejado de tener una posición declarada durante el año, por ejemplo cerraste la cuenta, vendiste los valores o transmitiste el inmueble. En ese caso declaras los valores en el momento de la baja.
3. Una categoría supera por primera vez los 50.000 euros y hasta ahora no estaba incluida.

¿Tengo que presentar el Modelo 720 todos los años?

No. Sin ninguno de estos tres cambios, no tienes que presentar nada. El punto de comparación es la última declaración realmente presentada, no el año anterior. Si tu cartera fluctúa mucho, conviene revisarlo cada año.

Qué pasa si no declaras

El Modelo 720 tuvo durante mucho tiempo mala fama, y con razón: el patrimonio no declarado en el extranjero se consideraba una ganancia patrimonial no justificada sin plazo de prescripción, además de una sanción del 150 por ciento y multas fijas de 5.000 euros por dato. El Tribunal de Justicia de la Unión Europea declaró este régimen desproporcionado el 27 de enero de 2022 en el asunto C-788/19. España lo eliminó con la Ley 5/2022, de 9 de marzo.

Hoy rige el régimen sancionador general de los artículos 198 y 199 de la Ley General Tributaria, como describe la propia Agencia Tributaria en sus respuestas sobre sanciones:

Caso	Multa
Falta la declaración y la administración lo requiere	20 EUR por dato, mínimo 300, máximo 20.000
Declaración voluntaria fuera de plazo, sin requerimiento	10 EUR por dato, mínimo 150, máximo 10.000
Declaración incompleta o incorrecta	20 EUR por dato, mínimo 300

Dos puntos se pasan por alto a menudo. Primero, los importes se aplican por obligación de declarar, es decir, hasta tres veces si has ocultado a la vez cuentas, valores e inmuebles. Segundo, la declaración complementaria voluntaria marca una diferencia real, porque la multa y los límites se reducen a la mitad. Quien lleve varios años sin declarar no debería resolverlo sin un asesor fiscal, porque junto con la declaración normalmente también hay que corregir las declaraciones de la renta de los años afectados.

Conclusión

El Modelo 720 suena más amenazante de lo que es hoy en día. No implica pagar ningún impuesto, solo afecta a patrimonio superior a 50.000 euros por categoría y, tras la primera declaración, normalmente no hay que repetirlo durante años. Las criptomonedas en plataformas extranjeras van por separado en el Modelo 721 desde el ejercicio 2023, y las monedas que custodias tú mismo quedan fuera. Lo que conviene recordar: la fecha de referencia es el 31 de diciembre, y el plazo de presentación termina el 31 de marzo del año siguiente.

El esfuerzo está menos en el formulario que en tener la documentación en orden. Reúne extractos anuales, valores de cartera y saldos de cuenta para el cambio de año, y la declaración es cosa de una hora. Si tienes varias cuentas en el extranjero, una vivienda heredada o llevas años sin declarar, un asesor fiscal en España vale lo que cuesta.